מה אתה רוצה לדעת?
למה להשקיע באמצעות מימון המונים ?
מימון המונים, או "מימון המונים" נולד בתחילת שנות האלפיים עם עליית האינטרנט.
זהו כלי מימון חלופי שאינו עובר מעגלים וכלים מסורתיים, ובפרט בנקאות, אלא קורא למשאבים כספיים ממשתמשי האינטרנט על מנת לממן פרויקט שיכול להיות בעל אופי מגוון מאוד (תרבותי, אמנותי, יזמי, וכו.).
שיטה זו מאפשרת לגייס כספים מקהל גדול באמצעות פלטפורמות מימון המונים.
זה יכול להיות בצורה של תרומות, הלוואות גמול או השתתפות בחברה.
ישנם 3 סוגים של מימון המונים:
התרומה: עם או בלי עמיתים לא פיננסיים
ההלוואה: מה שמאפשר לממן פרויקטים באמצעות הלוואות חינם או מתוגמלות
ההשקעה המאפשרת לממן פרויקט יזמי באמצעות מנוי של הון עצמי או ניירות ערך, וחבירו המקביל הוא ההשתתפות ברווחים האפשריים של הפרויקט.
הודות לאתרים שונים המכונים "מימון המונים", אתה יכול לקחת חלק במימוש פרויקטים מכל הסוגים (אמנותי, תעשייתי, מסחרי, מלאכה, ליברלי, חקלאי או נדל"ן).
התפקיד שלך הוא לספק סכום כסף לאדם / ים ביוזמת הפרויקט. אתה יכול לפעמים להשיג הטבות מסוימות בתמורה (הפחתת מס, הכנסה, ניירות ערך של החברה, הטבות בעין).
אם שום דבר לא מוצע לך בתמורה להשתתפותך: אתה תורם תרומה. נתינה נותנת לך הורדת מס של 66% או 75% (התעריף משתנה בהתאם לפרויקט) מהסכום שתרמת. הפחתת המס מנוכה מהמס שאתה חייב בשנת תרומתך.
מימון המונים: השקיעו בפרויקטים מוגדרים
מהו מימון המונים?
המונח באנגלית נהג לדבר על " מימון המונים ”, מימון המונים קיים כבר שנים רבות. הגדרתו הכללית אינה משתנה: מדובר במימון פרויקטים הניתנים על ידי מספר רב של אנשים (יחידים, חברות ...).
מימון משתתף או "מימון המונים" מאפשר למימון פרויקטים מכל הסוגים. משקיעים יכולים להיות מוסדות, חברות ויחידים. שלוש צורות השקעה אפשריות: תרומה, הלוואה, מנוי להון של חברה.
הפרויקט הממומן יכול להיות אמנותי, תעשייתי, מסחרי, מלאכה, ליברלי, חקלאי או נדל"ן.
תרגול זה מתבצע בעיקר באמצעות האינטרנט וגדל גם הודות לרשתות חברתיות.
לפיכך, אופן מימון זה הינו חלק מתהליך של אי -תיווך והתרומה יכולה להינתן על ידי יחידים או חברות, אשר יהיו תחום הפעילות אשר יהא.
מכיוון שהבנקים אינם עוד אדוני הכספים וההון היחידים, ניתן לבצע את הפרויקט באופן חופשי.
בקיצור, מימון המונים הוא מכלול של טכניקות ושיטות ל"גיוס כספים ", על מנת לבצע פרויקט.
ה מימון המונים לנדל"ן מאפשר, למשל, לממן פיתוח נדל"ן על פני תקופות של כ -18 חודשים.
מימון המונים יכול גם לסייע במימון מעבר האנרגיה. חלק מהפלטפורמות התמחו אפוא באנרגיות מתחדשות: שמש, רוח או אפילו התמחות מאפשרת לפלטפורמות מסוימות להציע הלוואות לסטודנטים .
עד כה, ישנם 3 סוגים של מימון המונים :
מימון המונים "הון": כמות קהל
מימון המונים "על ידי תרומה": מימון המונים לתגמול
מימון המונים "בהלוואה": הלוואת קהל.
אם שלושת הדגמים הללו מבוססים על אותו עקרון הפעלה, לכל אחד מהם יש את הספציפיות שלו.
הערה: כמות ההמון מאפשרת לך לקבל הפחתות במס הכנסה או במס הון.
בהלוואות המונים, ההפסדים שנגרמים ניתנים לניכוי מהריבית שהרוויחה בהלוואות אחרות (ראה תנאים תחת "מיסוי").
פרופיל משקיעים
משקיעים הם אנשים טבעיים או משפטיים שמטרתם עשויה להיות:
מיקום מזומן לטווח בינוני
גיוון פתרונות השקעה
חסות ובכלל יותר פילנתרופיה
חסות לפרויקט אמנותי, ספורטיבי או תרבותי
היתרון של יתרון מס
רכישת הכנסה נוספת
עלות מימון המונים
עבור המשקיע, העמלות הנגבות תלויות בפעולות ובמחירים של כל פלטפורמה. ישנם בעיקר 3 סוגי עמלות:
עלויות תרומה ושירותי "פרימיום": עלויות אלה נאספות ישירות מהתורם. ניתן לקחת אותם בעת הרשמה לפלטפורמה, בעת הרשמה לשירות ניטור "פרימיום" או באופן קבוע יותר כאשר תורמים לפרויקט.
דמי גיוס כספים: עמלות אלה נלקחות בדרך כלל בתום גיוס הכספים. הם בין 4% ל -15%, למעט פלטפורמות מסוימות של פרויקטים אסוציאטיביים או צדקה שבהם הם אפסיים.
דמי ניהול: אלו הן עלויות ניהול החשבונות של התורם ומוביל הפרויקט בפלטפורמה. זה עשוי להיות גם דמי ניהול באמצעות חברת אחזקות השקעות המייצגת משקיעים.
מנהל הפרויקט
מנהל הפרויקט הוא אדם טבעי או משפטי שרוצה בעיקר שיהיה לו כסף לביצוע פרויקט:
כי הפרויקט הזה קשה למימון באמצעות מוסד אשראי;
כי הוא רוצה שהמימון יהיה ציבורי, מה שמייצר פרסום בעלות נמוכה לפרויקט;
מכיוון שהפרויקט דורש מקורות מימון מגוונים
הסיכונים של מימון המונים
סיכון של אובדן הון, ברירת מחדל של תשלום , ברירת מחדל או אי מימוש הפרויקט: לתרומה, סיכון זה מתבטא פשוט באפשרות שלא לראות את הפרויקט הממומן מצליח. עבור הלוואה, עם או בלי ריבית, או מיניבון הסיכון הוא האפשרות לא לשלם את הריבית הצפויה או אפילו להחזיר את הקרן שהושאלה.
עבור מניה או איגרת חוב, מדובר בירידה בערך שלה. ההון שהועמד לרשות מוביל הפרויקט עלול ללכת לאיבוד.
סיכון נזילות
בתמורה להשתתפותו, המשקיע מקבל זכויות נרחבות פחות או יותר בהתאם לנוסחת ההשקעה שלו (הלוואות, ניירות ערך וכו '). זכויות אלה ניתנות באופן עקרוני לשוק משני. עם זאת, השוק המשני אינו מובנה או מאורגן. לכן קשה לשחזר את חלקה לפני הבגרות.
סיכונים תפעוליים
כל חברה ממומנת מציגה סיכונים ספציפיים לשוק שלה, לפעילותה, למודל העסקי שלה, לניהול שלה, לניהולה וכו '.
באופן עקרוני, פלטפורמת מימון ההמונים מודיעה למשקיעים על גורמי סיכון תפעוליים מסוימים או כולם. היא מספקת להם מסמך מידע תקנות מסודר (DIRS) שהושלם בהתאם לפורמט שהוגדר על ידי רשות הכספים. מסמך זה הוא חובה עבור פלטפורמות שאושרו על ידי CIP, ומומלץ מאוד לפלטפורמות בעלות סטטוס IFP.
מימון ההמונים השונה
המתנה
מנהל פרויקט קורא לנדיבות של קהילה למימון חלקי או מלא שלה ללא פיצוי.
אמנם, התרומה היא קלאסית (דינרי פולחן, טלטון, ויקיפדיה ...), אך שיטת "מימון ההמונים" אפשרה להגדיל את יכולת הגיוס, גם לפרויקטים עם מעט סיקור תקשורתי. אפשר לתת את הדעת, אך הוא חייב להיות בעל ערך נמוך וחשיבותו נמוכה. במקרה של תשלום על ידי פריטים קטנים (כרטיסי ברכה, תגים וכו '), אסור שזה יעלה על 1/4 מסכום התרומה ותקרה של 65 € לשנה. (לדוגמה: תרומה של 300 € (1/4 x 300 = 75 €) התקרה של 65 € / שנה חלה).
אשראי ומכירה מוקדמת
מנהל הפרויקט קורא לקהילת המשקיעים להלוות לו סכום כסף. מקבילה של ההלוואה יכול להיות כספי (למשל: ריבית) או בעין (למשל: זכות על מוצרים עתידיים המשווקים). מדובר בעסקת אשראי אשר נופלת תחת חריגה מהמונופול הבנקאי הקבוע בסעיף L.511-6 לחוק המוניטרי והפיננסי.
מימון באמצעות יצירת ניירות ערך ומיניבונים
מנהל הפרויקט מציע לקהילה מנוי להון של חברה, הנפקת אגרות חוב או מיניבונים.
ערכים אלה מאפשרים ליהנות מתגמול אקראי המבוסס על הדיבידנדים שחולקו (אך עם אפשרות לבקש החזר בכל עת) או מתגמול קבוע המוגדר מראש עד מועד הפדיון של הנושא. 'אגרות חוב או מיניבונים. המנוי פתוח לאנשים טבעיים וגם לאנשים משפטיים.
למען הפרוטוקול: מיניבון הוא שובר מזומן רשום ובלתי סחיר ספציפי למימון המונים. תקופת ההחזר שלה לא יכולה לחרוג מחמש שנים
פיצוי מס בגין הפסדים בין הלוואות הון למיניבונים
הפסד ההון שצוין במקרה של ברירת מחדל על ידי מנפיק הלוואת הון עם ריבית או בלי ריבית ומיניבון ניתן לניכוי מהריבית על הלוואות הון ומיניבונים שהתקבלו בשנה שלאחר מכן או 5 שנים. ההפסד.
פיצוי זה אינו אפשרי לעסקים וחברות והוא מוגבל ל -8,000 אירו לאותה שנה.
מימון המונים הוא מימון המונים ישיר, ללא המתווכים הקלאסיים. מנוף אמיתי ליצירה ופיתוח, מאפשר לקהל הרחב לתמוך כלכלית וקולקטיבית בפרויקטים הפונים אליהם. אדם, עמותה, חברה, רשות מקומית ...
מימון המונים הוא מנגנון שמטרתו לאסוף את התרומות הכספיות של מספר רב של אנשים באמצעות פלטפורמת אינטרנט. מטרת גיוס כספים זו היא מימון פרויקט.
פרויקטים אלה יכולים להתייחס לנדל"ן כמו גם לאמנות, או אפילו לחקלאות וכו '.
בצרפת, מימון ההמונים גדל בהתמדה במשך מספר שנים, והגיע מ -167 מיליון יורו שנאספו בשנת 2015 ל -629 מיליון יורו בשנת 2019.
הוא מיועד לכולם: חברות, יחידים, עמותות, קהילות וכו '.
אבל הוא מתאים במיוחד לעסקים.
במיוחד ליוצרי עסקים ורוכשים, קטנים ובינוניים ועסקים חדשניים צעירים שעלולים להיתקל בקשיים לגייס את הכספים הדרושים ליישום הפרויקט שלהם באמצעות שיטות מימון מסורתיות.
באופן כללי, מימון המונים מגויס במקרים הבאים:
כאשר אתה לא רוצה או לא יכול להשתמש בממסד בנקאי
כאשר מחפשים אמצעי מימון משלים
כאשר אתה רוצה לבדוק את הפרויקט שלך בשוק על ידי בניית קהילת לקוחות או משתמשים פוטנציאליים.
ישנם 3 סוגים עיקריים של מימון המונים:
מימון המונים בצורה של תרומה: Reward Crowdfunding
זה יכול להיות:
תרומות שלא נענו (תגמול): תרומות "אהובות",
תרומות עם עמית סמלי: גלויה, חולצת טריקו עם דמות החברה וכו '.
מכירות מוקדמות / הזמנות מוקדמות של המוצר או השירות שלשמו יצא קמפיין גיוס הכספים.
טופס זה אידיאלי לבדיקת השוק שלך וקבלת הציבור מול המוצר או השירות שלך ובכך לתת אמינות לגישה שלך.
התרומות שיתקבלו יחזקו את ההון העצמי וייצרו אפקט מינוף על מימון אחר: הלוואות כבוד, הלוואות בנקאיות, מענקים וכו '.
התרומה הממוצעת הנצפית היא בערך:
69 יורו לתרומות שלא נכתבו,
62 יורו לתרומות עם עמיתו. ( מקור ברומטר FPF-KPMG )
הסכום הממוצע שנאסף נע בין 3,000 ל -5,000 יורו.
מימון המונים בצורה של הלוואה: הלוואת קהל
זה יכול להיות:
הלוואות ללא ריבית,
הלוואות בריבית, ללא הפקדה או ערבות מצידך,
מוכן במיניבונים .
סוג זה של מימון המונים מאפשר בדרך כלל לממן הוצאות שאינן נלקחות בחשבון על ידי הבנקים, כגון הצורך בנזילות למשל או פרויקטי השקעה בלתי מוחשיים.
תקופת ההלוואה שתוענק לך תהיה למשך 7 שנים לכל היותר. אפשר לשלם או לא.
כאשר זהו, השיעור הממוצע שנצפה הוא בסדר גודל של 8%.
הסכום שלו מוגבל ל -2,000 יורו לפרויקט אם הוא משתכר, או 5,000 יורו אם לא.
סכום התרומות הממוצע לפרויקט שנצפה הוא:
95 יורו להלוואות שטרם שולמו,
310 יורו להלוואות נושאות ריבית,
2,368 יורו להלוואות במיניבונים. ( מקור הברומר של FPF-MAZARS )
הסכום הממוצע שנאסף נע בין 1,000 ל -200,000 יורו בהתאם לסוג ההלוואה.
מימון המונים בצורה של השקעה: כמות עצומה
ההתערבות לובשת צורה של נתח בהון החברה שלך. ההשקעה יכולה להיות:
בהון: הכספים מתוגמלים בצורה של דיבידנדים או רווחי הון שממומשים על מכירת ניירות הערך,
באגרות חוב: התגמול שלו לובש צורה של ריבית,
או כנגד תמלוגים: התגמול שלו לובש צורה של עמלות על מחזור.
טופס זה ישמש יותר במיוחד עבור פיתוח פיננסי של פרויקט בעל אופי חדשני או לא, או לא מאוד פופולרי בקרב משקיעים מסורתיים (פיתוח נדל"ן, פתיחת סניפים וכו '), או להשלמת סבב גיוס כספים.
רכישת אחזקה מקנה את הזכות במקרים מסוימים לא הטבת מס למשקיעים.
סכום התרומות הממוצע לפרויקט הוא:
5,896 יורו לאגרות חוב,
7,745 יורו להשקעות הון,
357 יורו להשקעות כנגד תמלוגים. ( מקור ברומטר FPF-MAZARS )
הסכום הממוצע שנאסף נע בין 40,000 ל -500,000 יורו בהתאם לסוג ההשקעה.
כדי להפעיל את הפלטפורמות קח עמלה על סכום הסכומים שנאספו (5 עד 12%).
היתרונות והחסרונות של מימון המונים
מימון המונים
דוגמא להשקעה באמצעות מימון המונים
1
מצב התחלתי
ולדימיר וג'יין היו רוצים להפחית את המיסוי שלהם שהם 10,000 € לשנה.
אבל הם לא רוצים להשקיע במוצרים שמסכנים להפסיד כסף.
2
השקעה באמצעות פלטפורמת מימון המונים
ה- CGP שלהם אמר להם לאתר מימון המונים שבו הוא יכול לתרום ולתמוך במטרה שתעניין אותם.
לאחר מכן הם תרמו תרומה מקוונת של 8,000 יורו, מה שמקנה להם גם הטבה במס של 66% מהשקעתם.
3
המצב הסופי
הודות למימון המונים, הם הצליחו לתמוך במטרה שעניינה אותם והוזילו את מסם בסכום של 5,280 יורו,